為啥收購(gòu)庫(kù)卡的是美的？ 海爾和格力呢？

　　【中國(guó)制冷網(wǎng)】美的收購(gòu)德國(guó)機(jī)器人巨頭庫(kù)卡，離成功僅一步之遙。雖然到今年7月底的額外要約期還未結(jié)束，但接受要約的庫(kù)卡股份已大大超過預(yù)期，美的將控股庫(kù)卡超過85%，當(dāng)然接下來半年內(nèi)還需要經(jīng)過各國(guó)政府的相關(guān)審批。

　　外界好奇的是，為什么收購(gòu)q*四大機(jī)器人公司之一庫(kù)卡的是中國(guó)白電巨頭美的而非其它公司。很顯然，從轉(zhuǎn)型路徑和企業(yè)領(lǐng)導(dǎo)者戰(zhàn)略思路來看，中國(guó)三大白電巨頭海爾、格力、美的在智能制造方面的布局和方向是有明顯差異的。

　　市場(chǎng)互補(bǔ)

　　換個(gè)角度看，“歐洲貴族小姐”庫(kù)卡又為什么看上美的呢?

　　國(guó)際機(jī)器人聯(lián)合會(huì)(IFR)的數(shù)據(jù)顯示，目前中國(guó)一般工業(yè)的機(jī)器人滲透率仍然很低，每萬名工人僅有17臺(tái)機(jī)器人，遠(yuǎn)遠(yuǎn)低于韓國(guó)和日本的機(jī)器人滲透率，即每萬名工人分別有365臺(tái)和211臺(tái)機(jī)器人。所以，在一般工業(yè)自動(dòng)化領(lǐng)域，中國(guó)是q*z*大的市場(chǎng)。

　　而目前庫(kù)卡約50%的收入來自汽車行業(yè)，未來在一般工業(yè)自動(dòng)化領(lǐng)域的潛力更大。且2015年庫(kù)卡在中國(guó)境內(nèi)的營(yíng)業(yè)收入超過4億元，在“四大家族”中排名墊底。所以，對(duì)庫(kù)卡來說，未來想有更好的發(fā)展，中國(guó)一般工業(yè)機(jī)器人市場(chǎng)的機(jī)會(huì)不可錯(cuò)失。

　　這與美的的戰(zhàn)略不謀而合。一位美的高管今年6月初曾在公司臨時(shí)股東會(huì)上說，“美的非?？春胵*一般工業(yè)自動(dòng)化的機(jī)會(huì)，誰能在中國(guó)成為第一，就能在q*成為第一”。

　　美的不僅可以成為庫(kù)卡機(jī)器人在中國(guó)一般工業(yè)領(lǐng)域應(yīng)用的典型范例，還可以利用在中國(guó)市場(chǎng)的品牌影響力、銷售能力及各方面資源，幫助庫(kù)卡加快在中國(guó)市場(chǎng)的業(yè)務(wù)擴(kuò)張。在去年成為庫(kù)卡第二大股東后，美的就與庫(kù)卡的管理層溝通，雙方對(duì)合作的前景充滿期待。

　　可以說，沒有前期的鋪墊，美的是絕不會(huì)貿(mào)然在2016年5月18日對(duì)庫(kù)卡發(fā)起要約收購(gòu)的。盡管如此，美的這一步棋要走好依然不容易。

　　無論是德國(guó)部分政府官員還是庫(kù)卡的股東，仍擔(dān)心庫(kù)卡被美的收購(gòu)后，戰(zhàn)略方向、知識(shí)產(chǎn)權(quán)、員工隊(duì)伍是否會(huì)受到影響。庫(kù)卡大股東福伊特公司也對(duì)美的提出質(zhì)疑。福伊特公司在6月15日舉行的內(nèi)部會(huì)議上統(tǒng)一意見，認(rèn)為繼續(xù)在美的身邊做庫(kù)卡小股東不具備戰(zhàn)略或經(jīng)濟(jì)意義。

　　事實(shí)上，福伊特在2014年、2015年收購(gòu)庫(kù)卡25.1%的股權(quán)差不多花了3.7億歐元，而如今美的愿意以12億歐元的價(jià)格收購(gòu)其手中的股權(quán)，相當(dāng)于2年凈賺8億多歐元，這對(duì)于在2015年還虧損9266萬歐元的福伊特公司來說，無疑是一筆巨款。

　　6月12~14日，德國(guó)總理默克爾訪華，中德兩國(guó)領(lǐng)導(dǎo)人通過非公開接觸和溝通形成共識(shí)，對(duì)兩國(guó)間正常的貿(mào)易投資默許與支持。默克爾在訪華期間表示，不排除中國(guó)企業(yè)收購(gòu)庫(kù)卡的可能性，但她又放話：“德國(guó)的任何人都可參與庫(kù)卡交易”。

　　6月16日，經(jīng)德國(guó)聯(lián)邦金融監(jiān)管局審核，美的正式向庫(kù)卡的股東發(fā)出要約收購(gòu)文件，擬通過全面要約的方式獲得庫(kù)卡集團(tuán)30%以上股份;要約收購(gòu)的價(jià)格為115歐元/股，相比庫(kù)卡前一天收盤價(jià)84.41歐元，溢價(jià)幅度高達(dá)36.2%。而美的此前已持有庫(kù)卡股權(quán)13.5%。

　　為穩(wěn)定軍心，6月28日，美的和庫(kù)卡簽訂了《投資協(xié)議》，內(nèi)容共5條，在進(jìn)一步明確維持庫(kù)卡的上市公司地位、管理團(tuán)隊(duì)的獨(dú)立性、員工和基地的穩(wěn)定性的同時(shí)，強(qiáng)調(diào)尊重庫(kù)卡的品牌和知識(shí)產(chǎn)權(quán)，準(zhǔn)備訂立隔離防范協(xié)議承諾保密其商業(yè)機(jī)密和客戶數(shù)據(jù)，維持庫(kù)卡與其客戶及供應(yīng)商的穩(wěn)定關(guān)系。當(dāng)天，庫(kù)卡管理層向股東推薦接受美的的要約收購(gòu)。

　　至此，中國(guó)白電巨頭美的徹底獲得了歐洲機(jī)器人行業(yè)“貴族小姐”庫(kù)卡的“芳心”。從6月16日至7月15日的要約期，接受美的要約的庫(kù)卡股份達(dá)72.18%，加上美的原來持有的庫(kù)卡13.51%的股份，這意味著美的將可控股庫(kù)卡85.69%，s*戰(zhàn)告捷。

　　這起受q*矚目的“跨國(guó)聯(lián)姻”要修成正果，還需在2017年3月31日前獲得相關(guān)監(jiān)管部門的批準(zhǔn)，包括通過歐盟、德國(guó)、美國(guó)、中國(guó)、俄羅斯、巴西、墨西哥的反壟斷審查，德國(guó)聯(lián)邦經(jīng)濟(jì)事務(wù)和能源部對(duì)本次收購(gòu)無反對(duì)意見，以及美國(guó)外資投資委員會(huì)(CFIUS)和國(guó)防貿(mào)易管制理事會(huì)(DDTC)審查等。

　　中國(guó)有中國(guó)制造2025，德國(guó)有工業(yè)4.0，而恰好庫(kù)卡是德國(guó)工業(yè)4.0的代表。中國(guó)制造2025與德國(guó)工業(yè)4.0如何協(xié)同發(fā)力?這將是美的與庫(kù)卡“跨國(guó)聯(lián)姻”z*讓人期待之處。

　　實(shí)力與鋪墊

　　通過并購(gòu)，切入潛力巨大的機(jī)器人行業(yè)，是美的與海爾、格力不同的戰(zhàn)略思路。其要約收購(gòu)庫(kù)卡的行動(dòng)之迅速，著實(shí)讓人驚嘆。這離不開美的自身雄厚實(shí)力的支撐，以及前期周密的鋪墊與國(guó)際化的積累。

　　在剛剛公布的2016年財(cái)富q*500強(qiáng)中，美的集團(tuán)位列第481名。而在2016年福布斯q*上市公司2000強(qiáng)的榜單中，美的集團(tuán)也憑借2015年約220億美元的銷售額、20億美元的利潤(rùn)、198億美元的總資產(chǎn)、202億美元的市值，排名從上年的436名，提升至402名。

　　其實(shí)，早在2011年，美的集團(tuán)的營(yíng)業(yè)收入已達(dá)1300多億元人民幣(下同)，只比2015年少大約40億元。

　　跨國(guó)公司競(jìng)爭(zhēng)力的評(píng)價(jià)標(biāo)準(zhǔn)，不只是看銷售收入，還要看研發(fā)能力、盈利能力，以及有沒有高端產(chǎn)品、核心技術(shù)、進(jìn)入主流市場(chǎng)。過去四五年，美的為此下了許多功夫。

　　轉(zhuǎn)型是痛苦的，方洪波經(jīng)常用“壯士斷腕”來形容。2010年，美的年收入s*次突破1000億元，千億慶典盛況空前，但創(chuàng)始人何享健及后來接班的方洪波已開始反思，“大規(guī)模、低成本”的老路是否可以持續(xù)。

　　面對(duì)負(fù)的現(xiàn)金流、近80%的負(fù)債率、龐大的庫(kù)存、z*高峰達(dá)20萬人的員工隊(duì)伍，美的從2011年下半年起開始推進(jìn)“戰(zhàn)略轉(zhuǎn)型”。

　　s*先是削減過剩、低效的產(chǎn)能。方洪波回憶說，過去幾年，美的在天津、江門，邯鄲、合肥、蕪湖都關(guān)閉過生產(chǎn)基地，共向各地政府退還6000畝土地，按成本價(jià)拿回買地的錢。同時(shí)，砍掉低利潤(rùn)的產(chǎn)品，產(chǎn)品品類由64個(gè)減至32個(gè)，產(chǎn)品型號(hào)減少50%。

　　同時(shí)，提升效率。今年美的員工人數(shù)將降至10萬之內(nèi)。去年美的薪酬支出105億元，其中1.5萬名管理、專業(yè)類員工(白領(lǐng))的人均年薪22萬元，人、財(cái)、物的效率都不斷提高。2011年資金周轉(zhuǎn)期為30天，今年?duì)幦】s小到0天，用供應(yīng)鏈的錢就可滾動(dòng)發(fā)展。

　　退一步是為了進(jìn)兩步，加大技術(shù)投入、推進(jìn)q*化經(jīng)營(yíng)。以往每年用來擴(kuò)張產(chǎn)能的錢，現(xiàn)在轉(zhuǎn)而投入到產(chǎn)品創(chuàng)新、技術(shù)研發(fā)上。

　　如今，美的已形成四級(jí)研發(fā)體系，中央研究院著眼于未來5~8年新技術(shù)的研發(fā)。近5年，美的累計(jì)投入200億元用于研發(fā)，累計(jì)申請(qǐng)專利3.2萬件。2015年，美的投入研發(fā)的費(fèi)用高達(dá)53億元，占營(yíng)業(yè)收入的3.8%，而這一比例在2011年只有約1%。在美的“白領(lǐng)”中，科研人員的占比從2011年的27%提高至2015年的47%，預(yù)計(jì)2016年將超過55%。

　　具備產(chǎn)品創(chuàng)新、技術(shù)創(chuàng)新能力，是美的q*擴(kuò)張的基礎(chǔ)。2015年，美的海外營(yíng)收的占比達(dá)40%，海外收入80億美元，在中國(guó)家電行業(yè)中排名第一。今年在并購(gòu)東芝白色家電業(yè)務(wù)之后，方洪波透露，接下來美的還要去歐洲、美國(guó)并購(gòu)。與之前以代工出口為主不同的是，今后美的要去q*配置資產(chǎn)、運(yùn)營(yíng)資產(chǎn)，在海外打造自主品牌。

　　“戰(zhàn)略轉(zhuǎn)型”五年，美的已嘗到了甜頭。2015年，美的集團(tuán)營(yíng)業(yè)收入1384億元，只比2011年多40多億元;而2015年的凈利潤(rùn)達(dá)127億元，卻比2011年多約100億元。在營(yíng)業(yè)收入增加不多的情況，一年賺了以前兩年半賺的錢。到2015年年底，美的經(jīng)營(yíng)性現(xiàn)金流凈額達(dá)267億元，賬上已有649億元自有資金，這為美的新一輪發(fā)展積蓄了力量。

　　光有錢不行，沒有提前布局與鋪墊，事情也做不成。2015年5月，“中國(guó)制造2025”規(guī)劃頒布;同年美的新成立機(jī)器人業(yè)務(wù)部門，在機(jī)器人產(chǎn)業(yè)拓展上全面布局;當(dāng)年8月，美的與日本安川簽約成立兩家機(jī)器人合資公司，開始在機(jī)器人行業(yè)探路、試水。一個(gè)更大的機(jī)會(huì)正在浮現(xiàn)。

　　在q*機(jī)器人四大家族(ABB、庫(kù)卡、安川、發(fā)那科)中，為什么美的看中了庫(kù)卡?一位美的內(nèi)部人士告訴《第一財(cái)經(jīng)日?qǐng)?bào)》記者，因?yàn)閹?kù)卡是純粹的機(jī)器人公司，而余下三家除了機(jī)器人，還有其他業(yè)務(wù)。而且，庫(kù)卡的總部在德國(guó)，而德國(guó)的工業(yè)制造基礎(chǔ)特別扎實(shí)。

　　中國(guó)近年也涌現(xiàn)了新松等本土機(jī)器人領(lǐng)先企業(yè)。但上述美的內(nèi)部人士表示，目前工業(yè)機(jī)器人領(lǐng)域，“四大家族”占了q*60%~70%的市場(chǎng)份額，它們?cè)谥袊?guó)市場(chǎng)的份額更高;中國(guó)本土企業(yè)的份額仍然較小，而市值卻很高，“相比肯定是收購(gòu)國(guó)外機(jī)器人公司更劃算”。

　　過去幾十年的收購(gòu)和跨國(guó)合作經(jīng)驗(yàn)，如成功收購(gòu)“小天鵝”、與東芝開利在q*的戰(zhàn)略合作等，也讓美的敢于“該出手時(shí)就出手”。

　　競(jìng)爭(zhēng)格局

　　在中國(guó)眾多產(chǎn)業(yè)中，家電是競(jìng)爭(zhēng)z*充分的行業(yè)，中國(guó)的白色家電巨頭具有q*范圍的競(jìng)爭(zhēng)力。不只在q*市場(chǎng)的銷量份額中領(lǐng)先，而且很早就開始國(guó)際化，在技術(shù)創(chuàng)新的能力上也已經(jīng)不輸出歐美日韓企業(yè)。

　　據(jù)湯森路透《2016年q*創(chuàng)新報(bào)告》，在q*家用電器領(lǐng)域，2015年排前十名的創(chuàng)新企業(yè)中，中國(guó)企業(yè)占據(jù)了前三位，依次是美的集團(tuán)、格力電器和海爾集團(tuán)，它們2015年在家電領(lǐng)域的發(fā)明分別是5427項(xiàng)、1995項(xiàng)、1315項(xiàng)。松下、三菱、三星、博世、LG、日立、大金等日本、韓國(guó)和德國(guó)公司，去年在家電領(lǐng)域的發(fā)明數(shù)量都緊隨中國(guó)三巨頭之后。

　　這三大巨頭在q*白色家電的細(xì)分領(lǐng)域，也都分別處于領(lǐng)先的地位。歐睿國(guó)際的數(shù)據(jù)顯示，海爾大型家用電器(冰箱、洗衣機(jī)、冷柜、酒柜)2015年品牌零售量占q*市場(chǎng)的9.8%，連續(xù)7次蟬聯(lián)q*第一。格力電器已連續(xù)多年穩(wěn)居q*家用空調(diào)產(chǎn)銷量第一位。而美的集團(tuán)在q*白色家電(大型家電和小家電)市場(chǎng)的占有率排第二位。

　　所以，海爾、美的、格力也是z*早進(jìn)入“千億俱樂部”的中國(guó)家電企業(yè)，年收入都已連續(xù)多年突破1000億元。不過，2015年這三巨頭的上市公司營(yíng)業(yè)收入s*次出現(xiàn)齊齊下滑。中國(guó)和世界家電市場(chǎng)的增速放緩，它們?cè)陟柟碳译娭鳂I(yè)的同時(shí)，今年都分別出手進(jìn)行巨額收購(gòu)，加快國(guó)際化和多元化的擴(kuò)張步伐。

　　今年，海爾斥資55.8億美元收購(gòu)了美國(guó)GE公司的家電業(yè)務(wù);美的以5億美元收購(gòu)了日本東芝的白色家電業(yè)務(wù)80.1%的股權(quán)，又計(jì)劃以不超過40億歐元(約292億元人民幣)收購(gòu)庫(kù)卡，欲成為庫(kù)卡的大股東;格力則正在推進(jìn)收購(gòu)珠海銀隆新能源公司的事宜。

　　不過，美的集團(tuán)董事長(zhǎng)兼總裁方洪波認(rèn)為，歐美企業(yè)在衰退，日本企業(yè)在退出，韓國(guó)企業(yè)的重點(diǎn)不在家電領(lǐng)域，所以美的要占領(lǐng)家電領(lǐng)域研發(fā)新技術(shù)的制高點(diǎn)，做強(qiáng)家電主業(yè)的戰(zhàn)略不動(dòng)搖?？梢灶A(yù)見，隨著技術(shù)創(chuàng)新能力增強(qiáng)、q*行業(yè)整合加快，中國(guó)三巨頭在q*白色家電領(lǐng)域的地位將進(jìn)一步上升，并為多元化打下更雄厚的基礎(chǔ)。

　　戰(zhàn)略分化

　　美的收購(gòu)庫(kù)卡，其背后是三巨頭戰(zhàn)略的分化，尤其在多元化的思路上。海爾沒把機(jī)器人作為未來的戰(zhàn)略重點(diǎn);格力、美的均把機(jī)器人作為未來戰(zhàn)略重點(diǎn)，但其中格力一直主張自我發(fā)展，而美的則習(xí)慣通過并購(gòu)的手段來加快國(guó)際化和多元化的擴(kuò)張。

　　當(dāng)然，也可以理解為它們?cè)?ldquo;中國(guó)制造2025”轉(zhuǎn)型升級(jí)中的思路各不同、路徑有差異。

　　海爾側(cè)重從大規(guī)模生產(chǎn)向大規(guī)模定制轉(zhuǎn)型、直接連接“用戶”，因此與一直推廣美國(guó)工業(yè)互聯(lián)網(wǎng)的GE聯(lián)姻，收購(gòu)了GE家電業(yè)務(wù)，雙方集團(tuán)層面在智能制造、工業(yè)互聯(lián)網(wǎng)上進(jìn)一步合作。

　　格力側(cè)重掌握自主核心“技術(shù)”、上游裝備，所以它準(zhǔn)備收購(gòu)珠海銀隆新能源公司。

　　美的側(cè)重智能“制造”，非?？春弥袊?guó)一般工業(yè)生產(chǎn)自動(dòng)化、智能化的市場(chǎng)潛力，之所以相中q*機(jī)器人四大家族之一的德國(guó)庫(kù)卡，不僅因?yàn)閲?guó)外機(jī)器人巨頭的估值水平低于國(guó)內(nèi)機(jī)器人上市公司，庫(kù)卡又是四大家族中z*純粹的機(jī)器人公司，更因?yàn)閹?kù)卡是德國(guó)企業(yè)，更掌握工業(yè)4.0的精髓。

　　有意思的是，三巨頭的這種戰(zhàn)略差異，另一方面與其各自掌門人的管理風(fēng)格、思維習(xí)慣緊密相關(guān)。

　　海爾集團(tuán)的董事局主席兼s*席執(zhí)行官?gòu)埲鹈?，是海爾的?chuàng)始人，也是一位管理大師。他近年一直致力于推動(dòng)海爾面向互聯(lián)網(wǎng)時(shí)代的顛覆性變革，即把海爾從金字塔式的科層制組織，變革為小微企業(yè)面向用戶、滿足用戶需求的平臺(tái)型組織。相應(yīng)地，生產(chǎn)方面，海爾積極建立“互聯(lián)工廠”，即用戶可直接向工廠下個(gè)性化需求的訂單，研發(fā)資源、供應(yīng)鏈資源同時(shí)響應(yīng)，產(chǎn)品生產(chǎn)出來后，通過物流直接配送到用戶的家中。

　　所以，這個(gè)過程中，z*重要的是抓住“用戶”資源。海爾變身平臺(tái)型企業(yè)，上面不僅承載員工創(chuàng)辦的小微企業(yè)，也支持社會(huì)上的“創(chuàng)客”創(chuàng)業(yè)，并聚集各種服務(wù)資源，實(shí)現(xiàn)“硬件”(智能家電)與服務(wù)的結(jié)合，z*終形成讓用戶有良好體驗(yàn)的生態(tài)圈。所以，海爾變革的核心是“企業(yè)平臺(tái)化、員工創(chuàng)客化、用戶個(gè)性化”，而制造不一定全都自己做。

　　格力電器的董事長(zhǎng)兼總裁董明珠的觀念則不同。她見證了格力過去20多年的成長(zhǎng)，堅(jiān)信沒有核心技術(shù)的企業(yè)“就像被人卡著脖子”，一定要自己掌握制造的核心要素。這位女強(qiáng)人的邏輯是，10多年前格力也沒有空調(diào)的核心技術(shù)，現(xiàn)在已握有壓縮機(jī)、電機(jī)等核心技術(shù)，而且這些技術(shù)可以支撐格力向冰箱、汽車等多元化產(chǎn)品擴(kuò)張。另一方面，做出好產(chǎn)品，要有好設(shè)備，基于國(guó)內(nèi)目前還沒能提供好設(shè)備，所以格力要將業(yè)務(wù)擴(kuò)展至模具、機(jī)械裝備以及機(jī)器人。

　　董明珠認(rèn)為，單靠買是買不回核心技術(shù)的，自主創(chuàng)新才是真正的出路。因此，格力做機(jī)器人，沒有選擇收購(gòu)，而是自己招募技術(shù)人才、自主研發(fā)。格力從2013年開始全面進(jìn)入上游的智能裝備領(lǐng)域，幾年來投入達(dá)200億元。

　　相比之下，作為“少帥”的方洪波，思維更加開放。在把家電主業(yè)的“這碗飯吃好”的同時(shí)，美的不安于現(xiàn)狀，積極布局新的產(chǎn)業(yè)。美的董事會(huì)對(duì)于新產(chǎn)業(yè)的選擇定下了幾個(gè)條件：勞動(dòng)密集型的產(chǎn)業(yè)不做，要做資本、技術(shù)密集型的產(chǎn)業(yè)，要做面向未來，且在中國(guó)還沒有形成優(yōu)勢(shì)的產(chǎn)業(yè)。

　　高工金融服務(wù)項(xiàng)目總監(jiān)張宏標(biāo)向《第一財(cái)經(jīng)日?qǐng)?bào)》記者透露，在LED照明普及過程中，對(duì)一些LED照明龍頭企業(yè)，美的也曾接觸過、了解并購(gòu)的機(jī)會(huì)，后來都被美的董事會(huì)否決了，原因是這些LED照明龍頭企業(yè)的規(guī)模小，年收入僅20億~30億元，且缺乏核心技術(shù)。

　　從現(xiàn)在看，機(jī)器人才是美的“相中”的新產(chǎn)業(yè)。為了推進(jìn)生產(chǎn)自動(dòng)化、智能化，美的過去三年買了1000多臺(tái)機(jī)器人，美的進(jìn)軍機(jī)器人產(chǎn)業(yè)不只是看到了內(nèi)部的需求，而是瞄準(zhǔn)中國(guó)龐大的工業(yè)機(jī)器人的潛力市場(chǎng)。因此，2015年，美的與日本安川成立了兩家機(jī)器人合資企業(yè)，又參股了在中國(guó)機(jī)器人行業(yè)排前三位的蕪湖埃夫特17.8%，還從資本市場(chǎng)買入庫(kù)卡股票。與往常一樣，美的在跨界擴(kuò)張時(shí)，喜歡采取并購(gòu)的方式，以減少學(xué)習(xí)成本和時(shí)間成本。

　　2015年5月，“中國(guó)制造2025”的規(guī)劃正式發(fā)布。顯然，海爾、格力、美的落實(shí)“中國(guó)制造2025”的角度不同，海爾致力成為互聯(lián)網(wǎng)公司，為消費(fèi)者提供智慧家居解決方案，重在形成新的生產(chǎn)方式、商業(yè)模式，實(shí)現(xiàn)大規(guī)模個(gè)性化定制;格力從“單純的家電制造企業(yè)向新能源行業(yè)及裝備制造產(chǎn)業(yè)拓展”，重在打破核心技術(shù)與高端裝備對(duì)外依存度高的瓶頸;美的則推行“智能家居+智能制造”的“雙智”戰(zhàn)略，是想轉(zhuǎn)身成為q*經(jīng)營(yíng)的科技型企業(yè)，提升在q*產(chǎn)業(yè)分工和價(jià)值鏈中的地位。